Сигнал Bitcoin Cycle Extremes указывает на потенциальное окончание медвежьего рынка.

Выпущен новый мощный инструмент для ончейн-анализа под названием индикатор Bitcoin Cycle Extremes. Он разработан, чтобы помочь найти экстремальные условия на рынке биткойнов. Попытайтесь ответить на последний вопрос о том, когда рынок криптовалют находится на пике или на дне.

Конечно, есть много отличных инструментов и индикаторов, которые можно использовать по отдельности или в комбинации. Они служат ориентиром в самостоятельном поиске слияния при определении экстремальных рыночных условий. Однако есть способ автоматизировать это слияние нескольких индикаторов и поместить их в одну общую метрику. Принимая во внимание многие компоненты и факторы рынка биткойнов, он стремится более точно определить потенциальные пики и впадины.

Cycle Extremes, новый инструмент от Glassnode, направлен на создание такого индикатора, который не полагается на один набор данных в сети, а объединяет несколько основных показателей в синергетическое целое. Таким образом, если бы на этой комбинированной метрике появился сигнал экстремальных условий, его сила была бы намного больше, чем у отдельных составляющих.

Базовая версия индикатора Cycle Extremes недавно была представлена ​​ведущим аналитиком Glassnode @_Checkmatey_ в его ленте в Твиттере. По этому поводу он заявил, что «слияние — ваш друг».

#Bitcoin Confluence — ваш друг.

Этот инструмент WIP ищет экстремумы +/- 1 стандартного отклонения на четырех популярных ончейн-осцилляторах:
– отчет MVR
– Множественный Пуэлл
– ВЫШЕ
– резервный риск

Сигнал предназначен для активации, когда по крайней мере 3 из 4 сигналов находятся на пределе. pic.twitter.com/uYljFFLgEN

— _Проверить (@_Checkmatey_) 4 марта 2023 г.

Помимо базовой версии, есть еще вторая версия с осцилляторами, которую мы представим ниже.

Экстремумы цикла: 4 индикатора в 1

Ончейн-анализ — это попытка количественно оценить поведение биткойн-инвесторов. Это можно сделать с помощью различных критериев, категорий и показателей, таких как активность в сети, прибыль и убыток или период владения монетами.

Индикатор Cycle Extremes от Glassnode учитывает четыре наиболее популярные метрики, которые исторически демонстрировали высокую точность при определении пиков или впадин цикла BTC. В частности, он измеряет +/- 1 стандартное отклонение от экстремумов следующих осцилляторов:

• MVRV Ratio (зеленый) — показывает нереализованную прибыль/убыток для всего рынка.
• aSOPR (желтый) – измеряет экстремальные уровни реализованной прибыли/убытка.
• Puell Multiple (синий): указывает на относительный доход и прибыльность майнеров BTC.
• Риск накопления (красный): показывает степень HODLing монет.

Сигналы пиков и впадин Биткойн

Каждая из вышеперечисленных метрик возвращает двоичное значение 1 или -1, если она достигает экстремального максимума или минимума. Между тем, индикатор Cycle Extremes агрегирует эти значения для всех четырех метрик. Индикатор определяет пик или впадину рынка биткойнов, если происходит слияние как минимум 3 из 4 его компонентов.

В такой ситуации Cycle Extremes генерирует синий сигнал для чрезвычайно охлажденного рынка в конце нисходящего тренда. И наоборот, желтый сигнал для сильно перегретого рынка обычно появляется в конце восходящего тренда.

График показывает, что экстремумы продолжающегося медвежьего рынка проявлялись в период с середины июня до конца декабря 2022 года. Когда рынок биткойнов восстановился и поднялся до пика в 25 000 долларов с начала 2023 года, синие сигналы крайнего медвежьего отклонения исчезли.

Стоит отметить, что продолжающееся падение ниже 20 000 долларов не вызвало очередного сигнала на индикаторе.

Худшее из медвежьего рынка закончилось?

Однако остается более важный вопрос: какова вероятность того, что медвежьи сигналы все еще могут вернуться в текущем цикле? На графике выше мы видим, что ни один исторический медвежий рынок не сопровождался синими сигналами в течение такого длительного периода времени, около 6 месяцев.

С другой стороны, в предыдущих макроэкономических минимумах синие сигналы от экстремальных циклов не были такими распространенными и неустойчивыми. Лишь минимумы 2014-2015 годов несколько напоминают структуру минимумов текущего цикла. Однако текущая дисперсия сигнала по-прежнему находится на рекордно высоком уровне.

Независимо от будущей судьбы Биткойна, стоит время от времени следить за этой новой разработкой в ​​​​ончейн-аналитике. Растущая сложность криптовалютной индустрии требует глобального видения и аналитических инноваций. В то же время не следует поддаваться иллюзии единственного волшебного индикатора, который никогда не ошибается.

Чтобы ознакомиться с последним анализом биткойнов (BTC) от BeInCrypto, нажмите здесь .

Сообщение «Сигнал экстремумов цикла биткойнов указывает на возможный конец медвежьего рынка» впервые появилось на BeInCrypto .